Maker是一个古早区块链项目,去年DeFi大火后,早已是去中心化稳定币龙头的MakerDAO才真正被很多人看到,它被称为去中心化金融中的支付宝。
一、MakerDAO是什么
MakerDAO是基于以太坊构建的智能合约系统和衍生金融体系,提供第一个去中心化稳定币DAI。MakerDAO采用双币模式,一种模式为稳定币Dai,另一种模式为权益代币和管理型代币MKR。
MakerDAO依靠双币模式,让整个去中心化的质押贷款体系运转了起来。
二、了解MakerDAO的双币模式——DAI和MKR
1、DAI——DAI是目前最大的去中心化稳定币,通过抵抵押加密资产和真实资发行,是锚定美元的硬通货,1DAI=1美元,去中心化稳定币Dai在抵押贷款、杠杆交易、避险保值、国际汇款、供应链等方面都有关键应用
2、MKR——MKR是生态治理代币,用来支付借贷的稳定费用,持有者可以参与社区治理,投票,发起提案等,MKR是无限供应的,但它具有比较特殊的通胀方式,当抵押资产下跌时,为保持DAI的稳定,将增发MKR来偿还债务
MakerDAO为什么发行DAI,DAI的作用在哪里呢?
首先,DAI能提供给长期持有BTC、ETH等的投资者足够的流动性,DAI是一种ERC20格式的稳定币,不但可以在以太坊生态流通,大部分主流交易所也支持DAI,长期看好主流加密货币及其他加密资产的用户,将代币在MakerDAO中抵押获得DAI,DAI会凭借其特性,使加密货币拥有更好的的流动性。
其次,DAI是一种稳定币,当市场行情波动较大甚至暴跌时,稳定币有助对冲风险。
治理代币MKR的作用
① MakerDAO的社区是由社区参与者治理的,MKR的持有者可以参与修改DAI稳定币系统中抵押债仓中的4个风险参数,即债务上限、清算比例、稳定费用和罚金比例,还可以修改抵押债仓种类、修改目标变化率等7个风险系统行为投票。
② 作为MKR的持有者,不得不考虑一个风险:如果抵押物价格暴跌至清算比例之下,且抵押资产无法支撑Dai的流通量时,系统会没收资产进行拍卖,用以偿还之前借出的Dai,系统增发并售卖MKR购入Dai后,系统会以公开竞卖的方式出售抵押资产,并用Dai用于回购和销毁MKR,这时候MKR的持有者可能需要承担较大的风险。
据数据显示,目前MakerDAOTVL总量18.72亿美元,排名第三
MakerDAO常用网站整合:
Twitter:https://twitter.com/MakerDAO
Reddit:https://www.reddit.com/r/MakerDAO/
三、操作教程
连接钱包
进入MakerDAO官网https://makerdao.com/en/ ,点击【Use Dai】
点击【Connect a wallet】连接钱包,点击右上角可选择切换中英文
这里推荐使用Metamask钱包,在链接的过程中,用户需要允许所在网页链接访问Metamask钱包中的以太坊网络,否则无法操作。
操作ETH的杠杆交易和抵押ETH借贷
连接钱包成功后,如果是新手用户,需要在网页中点击【你的金库】进行创建,并在弹出的Metamask钱包页面中【签名】,金库即可创建成功。
金库创建成功后,点击【开启金库】,就可以看到所有抵押品类型了,目前MakerDAO上共支持38个抵押资产。
其中稳定币6个,LP代币12个,抵押可生成Dai的个数在0—163.54M,稳定费率在0.00%—50.00%之间,最低抵押率101%—24300%之间,以ETH-A为例。
点击页面中的【开启金库】,选择【进行ETH的杠杆交易】或【抵押ETH借贷】
如果你选择了【进行ETH的杠杆交易】,点击并进入相应页面
输入你要存入的ETH数量,点击确认即可,用户可在页面中查看到清算价格,购买力,目前价格,下一波下家,净值,Dai数量及杠杆倍数,同样可以看到抵押品比率,及为偿还的债务等信息。
如果你选择了【抵押ETH借贷】,点击并进入相应页面
输入想要存入的ETH数量,确认后可在页面查看清算价格,抵押比率,目前价格,抵押品锁定金额,查看可生成的Dai的个数,及可提现的ETH数量及gas费用。
名词解释:
购买力
购买力指的是依据你的仓位,你可以购买更多抵押品的最大值的 Dai。这个数值会介于当前的抵押率和最小抵押率之间。
清算价格
清算价格指的是可能导致你的金库被清算的抵押品价格。如果你发现你的金库价值非常接近被清算的价格,你可以在你的杠杆金库里调高抵押率,然后增加更多的抵押品。或者,你也可以偿还你的部分债务。
当前价格
你的金库抵押品价格是由 Maker 价格喂价机所提供。
下一次价格
你在这里所看见的下次价格将会在 Maker Protocol 产生影响。在与清算价格比较之后,会看出你的金库是否有可能在下一次价格更新时被清算。
四、总结
当发生巨大的市场动荡时,将相关性极高的加密资产组合作为抵押品的抗风险能力是非常有限的,仅仅依靠MKR代币和CDP持有者是没有能力完全抵御市场波动风险的,这一点希望参与者注意,谨防投资风险。